今日各大机构看好十大金股一览（2019年7月23日）

依托超算积累，积极推进“数据中国”战略进军云计算：公司通过在高端服务器领域的持续积累，积极布局下游云计算。公司 2015年提出“数据中国”战略，曙光城市云可以为智慧城市建设提供统一的计算、存储、安全、网络、运维等能力，通过符合政务应用安全需求的管理平台和高可靠的云计算服务，引导各类智慧政务和跨行业的智慧应用向城市云聚集，促进社会治理创新、提升城市管理水平、拉动新兴产业聚集和发展，成为支撑智慧城市建设发展的信息化基础平台。

公司近年稳步发展，营收及净利润规模屡创新高： 随着公司 X86服务器的不断创新升级以及下游各项应用的快速增长，公司营收及归母净利润规模屡创新高，整体保持较快增速。2018年，公司营收达 90.57亿元，同比增长 43.89%，实现净利润 4.31亿元，同比增长 39.43%，均创下历史新高。

盈利预测与投资建议：预计 2019年、2020年、2021年公司分别实现归母净利润 4.84亿元、7.48亿元、10.28亿元，对应 EPS 分别为 0.54元、0.83元、1.14元，对应当前股价的 PE 分别为 66倍、 43倍、 32倍。 我们认为， 在自主可控和信息安全的大背景下，公司享有长期高估值的市场待遇是相对合理的，故首次给予公司“增持”评级。

风险因素： 中 美贸易 摩 擦加剧风险、政策支持力度不达预期风险、预测假设与实际情况差异风。

中粮糖业点评报告：当前时点如何看待中粮糖业

类别：公司研究 机构：浙商证券股份有限公司 研究员：梁晗

进口：无惧政策不确定性和进口糖增加

今年5月对巴西进口糖的保护性关税取消后，糖价出现较大波动，且预计全年糖进口量或达350万吨，同比增加25%，在前两季度进口量较低的背景下，下半年进口量的增加将使糖价承压。同时，明年5月保护性关税到期后，进口政策如何演绎仍存较大不确定性。但我们判断，进口糖对国内市场的冲击并不会影响到中粮糖业，主要原因在于公司是食糖贸易领域的龙头，进口糖增加一定程度上对公司或形成利好。中粮糖业贸易糖和港口炼糖产能分别达200万吨和150万吨，基于其较强的糖源掌控能力，在进口糖增加的情况下，公司贸易糖领域的优势或将放大。今年以来，内外糖价差(配额内)为1500~2000元，处于相对高位，在进口糖增加背景下，公司贸易糖板块的利润或有望增厚。