锂电池概念股获得资金青睐 动力电池行业集中度持续提升
百强企业营业收入增长两成
中国化学与物理电源行业协会官微资料显示:2018年度中国电池行业百强企业共实现营业收入4499.35亿元,同比2017年的3751.49亿元增长19.9%。
新一届中国电池行业百强企业中,铅酸蓄电池企业25家,占比26.4%;锂离子电池企业39家,占比34.8%;锂离子电池模组企业7家,占比12%;锌锰/碱锰电池企业9家,占比4%;镍氢/镍镉电池企业7家,占比0.7%;材料企业26家,占比16.8%;设备企业4家,占比1.4%。
整个电池行业呈现三大特征:
特征一:企业规模进一步扩大、行业集中度再次提高。本次百强企业中首次有1家企业营业收入超过300亿元;5家企业营业收入超过200亿元,比2017年增加3家;超过100亿元的企业有8家,比上届增加1家;超过50亿元的企业有23家,比上届增加2家;超过20亿元的有53家,比上届增加8家。入围企业最低营业收入7.71亿元,上届为6.79亿元。
特征二:铅酸蓄电池2018年总产量增速仅为2%。铅酸蓄电池行业集中度进一步提高,目前全国有铅酸蓄电池企业340多家。因国家征收消费税,企业利润空间进一步被压缩,企业生存面临更大的压力。部分企业加大在越南、印度、中亚等国家和地区的布局,扩大海外生产量,加大国际市场开拓力度。
特征三:锂离子电池替代传统电池速度加快。从长期看,铅酸蓄电池在通讯备用电源、电动自行车、新能源储能、低速电动车等领域中被锂离子电池替代的速度加快。在消费类电子产品中,锂离子电池也正在快速替代镍氢电池,镍氢电池的市场规模在逐步缩小,绝大部分镍氢电池企业的锂离子电池收入已超过镍氢电池。
动力电池行业集中度持续提升
中国化学与物理电源行业协会表示,未来三到四年,将是动力电池产业链上下游企业最为艰难的一段时间,尤其是在降成本压力上,上下游企业将面临前所未有的挑战。动力电池行业集中度持续提升,市场将进一步向头部企业集中。
2018年前20家企业装机量占比91.8%;前5家企业装机量占比73.6%;前2家企业占比61.3%。2019年1~5月前20家企业装机量占比96.5%;前5家企业装机量占比80%,前2家企业占比70%。
2019年各个企业面临着补贴大幅度下滑、能量密度及续航门槛下限提高、企业资金链紧张等多重压力,市场进入快速洗牌阶段。2019年上半年与新能源汽车配套的动力电池企业数量降到不足70家,下半年动力电池企业数量将进一步减少。