信用卡增量时代结束 存量时代要来临?
有人说,信用卡行业的下半场来了,增量时代结束,存量时代来临。
确实,上市银行半年报数据显示了信用卡发展趋缓,监管的政策指导和窗口指导都说明行业到了一个发展的重要节点。
但对人均持卡量只有0.51,发展仅有16年的信用卡行业来讲,说下半场的到来是不是太早了?
其实不管是纵向看历史,还是横向看国际水平,我国的信用卡都仍未达到“存量时代”。
1
作为电子化和现代化的消费金融支付工具,我国的信用卡业务是随着改革开放和市场经济的发展而发展起来的,但真正快速的发展则是在近十年的时间中。
1979年,中国银行(3.600, -0.01, -0.28%)广东省分行代理香港东亚银行“东美VISA信用卡”取现业务,标志着中国出现了信用卡业务。随后代理业务不断发展,直至20世纪80年代,中国银行发行“中银卡”,以及农行、工行、建行的跟进,开启了中国信用卡业务的发展。
到1995年,在广发银行发行现代意义上的信用卡(信用消费功能)之前,信用卡其实一直是“准贷记卡”(先存钱、后消费)。
而在1995-2003年期间,信用卡行业仍然处在萌芽期,发展较为缓慢。
但2002年银联成立后,在各大银行纷纷成立信用卡中心的基础上,信用卡业务进入了第一次发展高峰期,2003年6月,信用卡发卡量达到2499万张。由此,2003年被称为中国信用卡元年。
2006年上线运行的人民银行个人征信系统,原本可以成为进一步促进信用卡业务快速发展的基础,但“次贷危机”的出现,使信用卡业务在2008年提前出现了转型期(发卡量增速开始下滑)。
2008到2012年间的转型期,既有金融危机的宏观因素影响,同时也是银行信用卡由粗放发展到初步精细运营的转变期。到2015年,蚂蚁花呗、苏宁任性付、百度有钱花等虚拟信用卡的大发展,带来了信用卡发卡量第一次下滑(同时还有统计口径的原因)。
随后的2015年至今,银行借助互联网巨头的线上流量,再次进入信用卡发展的快车道。仅2017年的信用卡新增发卡量就达1.23亿张,同比增长超过25%,线上发卡量更是一举突破60%。至2019年第二季度,信用卡人均持卡量增至0.51张,在用发卡量(包含借贷合一卡)达到7.11亿张。
2
如果说信用卡下半场是以“存量时代”为标志,那么,这个时点远未到来。
从人均信用卡持卡量看,美国人均3张左右,日本、韩国均超过2张。而2018年,我国人均持卡量仅0.5张,深圳市的人均持卡量2张左右,北京1.5左右,上海约1张,其他的城市均在1张以下。在信用卡人群覆盖率和人均水平上,我们距离发达国家和地区的平均水平仍有较大差距。而人民银行公布的数据显示,人均持卡量相比于2018年末,提高了0.02张,提高的空间仍然广阔。
这一点,发卡量可以证明。根据2019年上半年报,发卡量排名前五的中农工建招新增发卡量超过3000万张,相比去年同期增速虽然有所放缓,但仍然保持在10%以上。